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嗤之以鼻 or 逐浪学习:浅谈波浪理论在商品期货市场中的应用

Author: ianzeng123, Created: 2024-07-05 15:08:43, Updated: 2024-07-12 09:41:41

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今天让我们来聊聊艾略特波浪理论,这可是金融市场里的“老中医”,专门用来诊断市场趋势的“脉象”。拉尔夫·纳尔逊·艾略特这位“老中医”发现,市场的走势就像是大海的波浪,一波未平一波又起,而且这些波浪还有规律可循。这不就像是在告诉我们,只要掌握了规律,就能在金融市场的大海中乘风破浪吗?

想象一下,金融市场就像是一个大型的“冲浪场”,牛市的时候,我们有5个上升浪(下图第一浪到第五浪),就像是5个连续的“大浪”,让你在冲浪板上尽情享受上升的乐趣,接着三个缓冲浪(ABC浪)帮助平缓走势。然后,熊市来了,我们同样可以归类有5个下跌浪和3个缓冲浪,就像是冲浪时遇到的“小浪”和偶尔的“小高潮”。

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而在这些浪中,1浪、3浪、5浪和a浪、c浪就像是冲浪时的“主浪”,它们是最主要的趋势方向,也是我们交易的主要目标。至于2浪、4浪和b浪,它们就像是冲浪时的“休息时间”,让你在主浪之间喘口气,调整一下姿势。

不过,波浪理论虽然听起来很靠谱,但它却有一个让人头疼的问题——“千人千浪”。这就像是一千个观众心中有一千个哈姆雷特,每个人数浪的方式都不一样,这就让波浪理论变得难以量化,难以一致性地执行,最终难以稳定盈利。

量化数浪的方法:ZigZag指标

但别担心,虽然波浪理论有缺陷,但并不是完全不能用。我们可以通过一些方法来量化数浪,让它变得更加实用。比如,使用ZigZag指标,这个指标就像是金融市场中的“自动寻浪器”,能够自动识别市场的高低点,帮助我们更一致性地数浪。

ZigZag指标是由算法生成的,可以自动识别行情的高低点。实战中,我们可以用这个指标自动选取的高低点,作为波浪的启动点和结束点进行数浪。

实践验证:FG409玻璃主力合约

本次我们就以玻璃主力合约FG409的最近走势作为参考,在优宽量化自主研发的DATADATA平台,观察一下波浪理论的有效性。通过调取日级别的数据,后台计算可以看到在前段时间,存在两个明显的上升和下降趋势:

我们尝试对上升结构和下降结构中的波浪进行分类,由此可以观察在熊市阶段和牛市阶段,涨跌是否存在一定的规律。

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熊市阶段(图像左边熊市阶段):

第一浪[驱动浪](2024-01-03至2024-01-15):1889点下降到1633; 第二浪[调整浪](2024-01-15至2024-01-25):1633点上升到1732; 第三浪[驱动浪](2024-01-25至2024-02-02):1732点下降到1648; 第四浪[调整浪](2024-02-02至2024-02-07):1648点上升到1697; 第五浪[驱动浪](2024-02-07至2024-03-28):1697点下降到1418;

牛市阶段(图像中间牛市阶段):

第一浪[驱动浪](2024-03-28至2024-04-10):1418点上升到1518; 第二浪[调整浪](2024-04-10至2024-04-16):1518点下降到1458; 第三浪[驱动浪](2024-04-16至2024-04-26):1458点上升到1581; 第四浪[调整浪](2024-04-26至2024-04-30):1581点下降到1533; 第五浪[驱动浪](2024-04-30至2024-05-29):1533点上升到1756;

在前两个阶段当中,我们只观察到了五浪的结构,对于ABC的调整浪并没有显示;当然,最重要的五浪的结构是否能预测未来呢?我们可以看到从5月29日开启了熊市阶段,并且现在已经走到了最后的五浪阶段,截止7月5日11点28分,FG409期货确实下降到了1531,符合五度波浪理论。

那么该理论是否也符合其他品种呢,我们以玻璃的好兄弟-纯碱品种试验一下:可以看到对于SA409合约来说,明显的五浪上涨和下降的结构不太明显。

总体来说,波浪理论确实有一定的参考意义,因为品种的走势很难有几率出现直上直下的走势,在一个完整的上涨和下跌阶段,必然会因为种种原因(主力吸筹,止盈止损等)会出现走势的回调。所以对于我们交易者来说,我们可以参考波浪理论识别当前的市场趋势,做到及时的止盈止损。但是也不能完全相信这个指标,因为这个算法毕竟是编制出来的,我们当然可以调整不同的参数,使得产出图像完全符合我们的原始假设,但是也违背了我们的交易初衷。毕竟“变化是永恒的不变”。

波浪阶段方法参考

在深入研究艾略特波浪理论后,我们开发了两种不同的方法来量化和筛选市场波动,帮助交易者更准确地把握市场趋势。

版本一:固定波动幅度筛选

这一版本允许交易者根据个人经验和市场分析,设置一个固定的波动幅度作为筛选标准。这种方法简单直接,易于理解和应用。

使用方法

  1. 输入目标品种。
  2. 确定一个固定的波动幅度值,使用此值作为判断波动是否构成一个有效波浪的标准。

版本二:动态波动幅度筛选

与固定波动幅度不同,这一版本采用动态计算方法,考虑了滚动周期内的波动率和乘数,为交易者提供了一种更为灵活和适应性强的波动筛选方式。

使用方法

  1. 输入目标品种。
  2. 输入波动窗口周期参数/波动率参数,根据计算结果动态调整波动幅度的筛选标准。

参数调整建议

交易者可以根据自己的理解和市场情况,调整以下参数:

  • 波动幅度:设置波动的最小或最大值,以确定波浪的开始和结束。
  • 滚动周期:选择一个合适的时间周期,以计算波动率。
  • 乘数:根据个人风险偏好和市场波动性,调整乘数的大小。

通过这两种方法,交易者可以更加科学和系统地分析市场波动,从而做出更为理性的交易决策。记住,市场是多变的,灵活调整和适时应对是成功的关键。


注意:以上方法仅供参考,交易有风险,投资需谨慎。


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